SpaceX发布收益报告并披露星链扩张计划近日埃隆·马斯克旗下SpaceX发布了公司上市以来首份收益报告。在财报电话会议上除火箭发射、卫星部署和AI算力等业务外SpaceX高管首次系统披露了Starlink未来移动通信业务的扩张计划公司计划在美国建设基于小型蜂窝基站的地面网络并与现有卫星D2DDirect - to - Device卫星直连终端服务结合向ATT、Verizon和T - Mobile等美国主流运营商发起挑战。引发热议重新定义连接基础设施该消息引发全球通信产业热议。人们不禁思考一个长期被视为卫星互联网服务商的公司是否正在走向传统移动运营商的地盘SpaceX真的要成为美国第四大运营商吗若仅将此事件理解为卫星公司跨界抢运营商市场或许低估了马斯克的野心。事实上从Starlink早期解决偏远地区宽带覆盖到如今布局D2D、地面小基站再到瞄准未来汽车、机器人等物理AI场景SpaceX正在尝试重新定义下一代连接基础设施。当卫星、蜂窝、Wi - Fi以及边缘AI设备逐渐融合移动通信是否还会继续由传统运营商主导而Starlink究竟是在建设一张新的移动网络还是在构建一个超越传统电信体系的全球连接平台这或许才是此次事件真正值得关注的地方。Starlink的发展规划与优势基于目前透露的消息Starlink计划于2027年发射下一代D2D卫星并增加地面小型蜂窝基站部署以打破传统蜂窝通信的成本模式打造一种能够与ATT、T - Mobile和Verizon竞争的混合式通信服务。要实现这一切频谱资源必不可少。Starlink于2025年底收购EchoStar 65 MHz AWS 3/4频段资源后其频谱容量将从目前通过电信运营商合作获得的5 MHz提升至70 MHz实现13倍增长。受益于此未来星链的D2D卫星数量将增长10倍这些变化将使其移动通信服务到2027年底达到目前水平的100倍。在网络建设方面公司将尝试避免大型电信运营商通常需要承担的巨额资本投入。与部署传统宏基站不同Starlink正在探索更加资本效率友好的方式即利用现有宽带卫星终端在其基础设施上附加部署小型蜂窝基站。马斯克对比表示相比部署那些成本极高、且难以寻找合适位置的大型蜂窝基站我们认为自己有较大信心可以部署大量小型站点。这些设备本质上就是同时提供移动频段连接能力的Starlink天线它们可以广泛分布。目前Starlink天线已经安装在大量住宅和商业建筑屋顶上这些位置通常具备良好的视野条件可以直接向地面手机提供连接。事实上我们认为这种方式提供的连接能力可能会比当前蜂窝运营商提供的服务更好带宽也更高。SpaceX首席运营官Gwynne Shotwell自信地表示我们能够从这些大型运营商手中获取相当数量的客户因为我认为我们的服务会更好。真正规划方向与带宽需求展望实际上这并不是马斯克等人真正规划的方向。他们并不是单纯想成为美国第四家移动运营商仅靠智能手机套餐业务挑战传统电信公司。更进一步马斯克和Gwynne Shotwell在电话会议中重点讨论了连接车辆、机器人以及其他属于物理AI生态系统的机器。马斯克表示未来某个时候Starlink并非不可能提供全球大部分互联网服务——至少是在允许我们运营的国家。这并不是遥远的未来而是在不到10年的时间内。随着AI、人形机器人以及车辆机器人的发展对带宽的需求将远远超过过去。你可以想象一个人每天产生或消费的数据输出可能只有几百比特每秒。实际上按一天86400秒计算普通人的平均输出甚至低于1比特每秒。而计算机可以在24小时内持续产生数十亿比特每秒的数据。这就是为什么随着AI和机器人技术的发展我认为带宽需求将出现大幅增长。实际上我认为Starlink可能是唯一真正能够满足这种带宽需求的网络。 不过即便未来物理AI连接需求如预测般快速增长Starlink认为自己仍能够承受不可避免的单位流量价格下降。马斯克指出即使我们的每比特数据变现能力下降10倍仍然意味着Starlink收入可以增长10倍。我认为人们严重低估了Starlink。各方观点与面临的选择自消息传出以后各路人马纷纷发表意见。有人觉得这是异想天开ABI Research高级研究总监Dimitris Mavrakis在社交媒体上表示 如果埃隆·马斯克认为采用Starlink回传链路的5G小型蜂窝基站能够提供比ATT、Verizon和T - Mobile更好、同时更便宜的服务那他确实是在异想天开。 当然如果SpaceX/Starlink能够部署数百万个这样的设备也许情况会有所不同。但连接这些设备并不是最大的问题真正的问题在于如何为它们提供电力以及如何找到最佳部署位置——更不用说商业模式、投资回报率等问题。除非它考虑利用现有Starlink站点而这些站点的位置并不一定符合移动通信覆盖需求。有人则热心地帮马斯克算了笔账法国巴黎银行此前估计在美国建设一张全国性的5G网络需要约1000亿美元投资依据是建设5万至7万个站点如果进一步加入C波段C - band部署需求站点数量可能增加至12万个。但英国LS Telcom公司的Richard Haas认为这项工作只需要约120亿美元即可完成。他说一个宏基站的成本可能在10万至25万美元之间具体取决于复杂程度。如果要成为一家完整意义上的移动网络运营商MNO可能需要3万至5万个站点。按照两个估算中最高值计算总成本约为120亿美元。对于SpaceX这样一家仅购买EchoStar频谱就投入了接近这一金额四倍资金的公司而言这完全是可行的。 不过资本显然并不是SpaceX面临的核心问题。这看起来像是一个二选一的问题要么Starlink在美国建设第四张移动通信网络要么依托大型电信运营商以MVNO移动虚拟网络运营商的模式开展业务。然而第二种选择已经概率渺茫地位受到挑战和威胁的运营商们已经全面封杀Starlink的MVNO入口。Verizon首席执行官Dan Schulman态度最为坚决他明确表示无论采用何种架构Verizon都不会为Starlink留下进入MVNO业务的后门也不会允许Starlink接入其MVNO体系。同时他也强调Verizon未来的卫星合作将主要依托今年5月与ATT、T - Mobile共同成立的卫星通信D2D合资企业通过设备标准化、频谱共享等方式建立统一的卫星D2D批发市场不向Starlink开放网络资源。ATT首席执行官John Stankey则从商业逻辑层面否定了与Starlink开展MVNO合作的必要性。他表示目前ATT已经覆盖了约98%的移动流量剩余约2%的覆盖空白将通过与AST SpaceMobile合作的D2D服务在明年解决因此不需要通过与Starlink达成MVNO协议解决一个并不存在的问题。重新定义移动通信如此一来Starlink似乎只剩下一条路可走。对此业内人士Bubley颇有建树地指出当前外界对SpaceX的理解框架完全错了真正的问题并不是SpaceX是否能够用更便宜的5G系统匹敌ATT或Verizon而是它是否能够重新定义移动通信本身的含义。按照他的理解移动mobile实际上已经成为一个覆盖多种连接场景的总称包括家庭和工作场所中的固定无线接入车站、咖啡馆和商店中的游牧式nomadic连接汽车、火车等移动场景中的真正移动连接以及偏远地区的信号盲区覆盖。目前第一个场景已经基本被Wi - Fi占据而卫星通信正在开始解决最后一个场景。如果Starlink能够通过自建或者收购方式覆盖中间这一层连接需求那么传统电信运营商将面临挑战。届时运营商可能只能继续销售传统意义上的原始移动通信OG mobility而不是提供一种面向所有场景的通用连接服务。Bubley认为这将改变整个商业模式。未来用户可能不再依靠一个移动套餐覆盖所有需求而是组合使用不同类型的连接服务——包括宏蜂窝网络、D2D卫星通信、传统Wi - Fi以及某种形式的游牧式接入。这些服务可能由设备软件或人工智能进行透明管理。在这种情况下移动运营商将不再是用户连接关系中的绝对中心而只是更大连接生态中的一个组成部分。届时Starlink Mobile并不需要实现无处不在的覆盖就足以颠覆整个价值体系。